|
去年美國重返亞洲，在中國周邊制造摩擦，以及第一島鏈、第二島鏈對中國的潛在威脅，需要中國從過去單一注重海權(quán)金融，轉(zhuǎn)向海權(quán)金融、陸權(quán)金融并重，即通過鐵路(高鐵)作為載體，突破美國通過海洋對中國的圍困，或通過鐵路從北京直達歐洲，或通過鐵路從重慶到緬甸出印度洋，或通過高鐵輻射東南亞。
今年9月，習近平主席在哈薩克斯坦倡議用創(chuàng)新的合作模式，共同建設“絲綢之路經(jīng)濟帶”。5月，李克強總理在訪問巴基斯坦時提出了建設“中巴經(jīng)濟走廊”，在訪問印度期間則提出了建設“中印緬孟經(jīng)濟走廊”。無論是經(jīng)濟帶還是經(jīng)濟走廊，初衷都是為加強中國與周邊國家之間交通、能源、海洋等領域的交流與合作，加強中國與周邊國家互聯(lián)互通，促進兩國共同發(fā)展。筆者認為，這些都是國家戰(zhàn)略的一個組成部分，也就是與周邊國家合作通過共建陸權(quán)金融。
5月，李克強總理向泰國、澳大利亞推薦中國鐵路技術。11月，李克強總理去歐洲訪問，中國、匈牙利和塞爾維亞三國總理共同宣布，合作建設連接貝爾格萊德和布達佩斯的匈塞高鐵鐵路。李克強總理兩次出訪均推介高鐵，高鐵外交成中國名片，“高鐵外交”正在凸顯。
李克強總理向歐洲、泰國、澳大利亞推薦中國鐵路技術，表明高鐵已成為我國高端技術走出國門的代表。在經(jīng)歷了2011年的動車組事故之后，我國的動車組從安全、技術方面重新得到了世界的認可，停滯兩年多的高鐵輸出重啟將有助于海外市場的打開，成為動車需求增量的助推器。中國高鐵技術優(yōu)勢是：既能在濕熱氣候下運行，也能在寒冷、凍土氣候下運行。美國、俄羅斯、巴西等國也在關注中國高鐵的運營，一旦中國高鐵運營情況理想，這些國家或?qū)⒊蔀闈撛诘馁I家。
近期印尼、泰國等國先后公布基建中長期規(guī)劃，跨國高鐵合作更是提上日程，東南亞進入大興基建時代。預計2011-2020年間東南亞各國基建投資規(guī)模超過1.5萬億美元，其中，高鐵投資超過1000億美元，2020年東南亞區(qū)域鐵路網(wǎng)將初具規(guī)模，天時、地利、人和共筑基建發(fā)展的未來：1、外需型經(jīng)濟不穩(wěn)定，各國轉(zhuǎn)向投資拉動經(jīng)濟增長的模式；2、過去基建欠賬嚴重，有需求空間；3、中國及國際組織提供合作機遇，資金支持有一定保障；4、新政府上臺，政局穩(wěn)定，投資意愿較強，動車組海外市場需求逐步打開。
近幾年，隨著越來越多的高鐵建成通車，高鐵的規(guī)模效應開始發(fā)揮作用，高鐵帶來的便利也越來越被大家接受，可以預期加大高鐵密度是大概率事件。站在國家戰(zhàn)略角度看，未來三到五年，國家對高鐵的投資或遠超大家的預期，這樣高鐵板塊將迎來戰(zhàn)略性投資機會。今年鐵路裝備訂單超過人民幣1100億元，超出1000億元左右的預算，高鐵動車組訂單規(guī)模314列，高于市場預期，預計今后幾年鐵路裝備訂單將保持快速增長。
年底資金面緊張狀況很難扭轉(zhuǎn)，短期股市調(diào)整壓力很大，但上證綜指下跌空間可能不大。筆者認為，三中全會《中共中央關于全面深化改革若干重大問題的決定》后，“新”結(jié)構(gòu)性行情已經(jīng)上路，今后個股走勢將嚴重分化。延續(xù)之前觀點，建議投資者除了戰(zhàn)略性關注高鐵板塊外，可繼續(xù)關注航天軍工、信息安全、環(huán)保、醫(yī)療保健、民族品牌等板塊。
|