近日，中國(guó)結(jié)算周明董事長(zhǎng)就賬戶(hù)整合工作接受了本報(bào)記者采訪。
問(wèn)：開(kāi)展賬戶(hù)整合、搭建統(tǒng)一賬戶(hù)平臺(tái)對(duì)促進(jìn)資本市場(chǎng)健康穩(wěn)定發(fā)展有什么意義？
周明：開(kāi)展賬戶(hù)整合、搭建統(tǒng)一賬戶(hù)平臺(tái)是中國(guó)結(jié)算貫徹落實(shí)十八屆三中全會(huì)決定關(guān)于“加強(qiáng)金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，保障金融市場(chǎng)安全高效運(yùn)行和整體穩(wěn)定”和新國(guó)九條關(guān)于“完善集中統(tǒng)一的登記結(jié)算制度”要求的重要舉措。對(duì)促進(jìn)資本市場(chǎng)健康穩(wěn)定發(fā)展有著重要意義。一是有利于多層次資本市場(chǎng)加快發(fā)展。由于歷史原因，我國(guó)資本市場(chǎng)登記結(jié)算后臺(tái)基礎(chǔ)設(shè)施的技術(shù)業(yè)務(wù)平臺(tái)基本上還是按市場(chǎng)分別設(shè)置，存在重復(fù)建設(shè)、標(biāo)準(zhǔn)不統(tǒng)一、市場(chǎng)效率不高等情況，搭建統(tǒng)一證券平臺(tái)可實(shí)現(xiàn)各層次市場(chǎng)賬戶(hù)體系的統(tǒng)一化、標(biāo)準(zhǔn)化，將使不同市場(chǎng)層次形成有機(jī)聯(lián)系，大大提高市場(chǎng)效率。二是有利于支持促進(jìn)資本市場(chǎng)創(chuàng)新發(fā)展。統(tǒng)一賬戶(hù)體系兼顧靈活性、拓展性，可為證券市場(chǎng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)、跨市場(chǎng)產(chǎn)品創(chuàng)新等多項(xiàng)業(yè)務(wù)提供有力支持。三是有利于資本市場(chǎng)系統(tǒng)性和重大風(fēng)險(xiǎn)防控。統(tǒng)一賬戶(hù)平臺(tái)有利于促進(jìn)登記結(jié)算風(fēng)控體系建設(shè)，證券公司可根據(jù)新賬戶(hù)體系加強(qiáng)其對(duì)客戶(hù)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別，進(jìn)行投資者適當(dāng)性管理。四是有利于投資者特別是中小投資者合法權(quán)益保護(hù)。一碼通賬戶(hù)便利投資者整體運(yùn)作和盤(pán)活存量證券資產(chǎn)，促進(jìn)業(yè)務(wù)辦理更為便捷，可節(jié)省大量成本；一人一戶(hù)限制逐步放開(kāi)，會(huì)使投資交易更為便捷，選擇空間更大。五是有利于支持監(jiān)管工作。賬戶(hù)整合實(shí)現(xiàn)從賬戶(hù)向投資者轉(zhuǎn)變并集中歸集投資者信息，為市場(chǎng)監(jiān)管者提供更為有效的集中數(shù)據(jù)支持。
問(wèn)：目前，市場(chǎng)對(duì)“一人一戶(hù)”限制放開(kāi)非常關(guān)注，請(qǐng)問(wèn)有何回應(yīng)？
周明：放開(kāi)“一人一戶(hù)”限制是一個(gè)漸進(jìn)的過(guò)程，統(tǒng)一賬戶(hù)平臺(tái)上線初期，在現(xiàn)行放開(kāi)證券公司、證券投資基金等特殊機(jī)構(gòu)“一人一戶(hù)”限制基礎(chǔ)上，將限制放開(kāi)范圍擴(kuò)大到普通機(jī)構(gòu)投資者和參與滬港通交易的個(gè)人投資者，下一步再擇機(jī)全面放開(kāi)。分步取消的安排充分考慮了市場(chǎng)的承受度，對(duì)證券公司傭金收入和客戶(hù)關(guān)系維護(hù)的影響有限。需要特別說(shuō)明的是，“一人一戶(hù)”限制放開(kāi)將會(huì)促進(jìn)市場(chǎng)結(jié)構(gòu)更為均衡，市場(chǎng)運(yùn)行更為有效，會(huì)降低市場(chǎng)整體成本，提升市場(chǎng)整體效率，也能夠更好促進(jìn)提高市場(chǎng)服務(wù)質(zhì)量、水平和業(yè)務(wù)創(chuàng)新。
問(wèn)：中國(guó)結(jié)算在完善集中統(tǒng)一的登記結(jié)算制度方面有何進(jìn)一步打算？
周明：為貫徹落實(shí)新國(guó)九條關(guān)于完善集中統(tǒng)一登記結(jié)算制度等要求，下一步，中國(guó)結(jié)算將重點(diǎn)做好以下幾個(gè)方面的工作。一是為多層次市場(chǎng)加快發(fā)展提供更為安全、高效的基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)，促進(jìn)多層次市場(chǎng)更好服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型發(fā)展。大力支持服務(wù)滬深證券交易所強(qiáng)化市場(chǎng)主導(dǎo)地位；大力支持服務(wù)全國(guó)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)快速發(fā)展；積極推進(jìn)深化債券市場(chǎng)基礎(chǔ)設(shè)施互連互通；積極支持資產(chǎn)管理行業(yè)創(chuàng)新發(fā)展；努力推進(jìn)金融衍生品結(jié)算系統(tǒng)建設(shè)；積極發(fā)揮場(chǎng)內(nèi)基礎(chǔ)設(shè)施標(biāo)準(zhǔn)對(duì)區(qū)域市場(chǎng)基礎(chǔ)設(shè)施的規(guī)范和引導(dǎo)作用；積極推進(jìn)為私募市場(chǎng)提供靈活多樣的基礎(chǔ)設(shè)施支持，促進(jìn)公私募基礎(chǔ)設(shè)施互聯(lián)互通。二是推進(jìn)完善集中統(tǒng)一的登記結(jié)算制度。按計(jì)劃實(shí)現(xiàn)統(tǒng)一賬戶(hù)平臺(tái)上線并平穩(wěn)運(yùn)行；加強(qiáng)技術(shù)資源統(tǒng)籌規(guī)劃；穩(wěn)妥推進(jìn)落實(shí)《金融市場(chǎng)基礎(chǔ)設(shè)施原則》；充分發(fā)揮結(jié)算備付金系統(tǒng)功能，為行業(yè)提供互聯(lián)互通的資金劃付服務(wù)。三是從確保市場(chǎng)連續(xù)性和防范、化解系統(tǒng)性和重大業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)角度，加強(qiáng)基礎(chǔ)設(shè)施風(fēng)險(xiǎn)管理體系建設(shè)，提高應(yīng)對(duì)重大突發(fā)事件和市場(chǎng)極端情況下所發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)的能力，加強(qiáng)交易所債券質(zhì)押回購(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理，完善債券評(píng)級(jí)使用機(jī)制，守住風(fēng)險(xiǎn)底線。四是完善證券劃轉(zhuǎn)和質(zhì)押擔(dān)保品處置制度，打通三地營(yíng)業(yè)柜臺(tái)，積極拓展在線業(yè)務(wù)和柜臺(tái)延伸業(yè)務(wù)，拓寬證券公司營(yíng)業(yè)范圍，方便投資者；支持市場(chǎng)創(chuàng)新，加強(qiáng)投資者特別是中小投資者合法權(quán)益保護(hù)。五是促進(jìn)資本市場(chǎng)雙向開(kāi)放，全力做好滬港通登記結(jié)算各項(xiàng)準(zhǔn)備工作，確保滬港通業(yè)務(wù)按期順利推出，積極支持陸港基金產(chǎn)品互認(rèn)，為跨境基金產(chǎn)品提供基礎(chǔ)設(shè)施支持。
